Un bloque de viviendas blanco con balcones de cristal a la vista

El Banco de España da la peor noticia a millones de españoles con hipoteca

El organismo financiero avisa de que la subida de los tipos de interés se notará mucho más a principios de 2023

El Banco de España (BdE) advierte de una muy mala noticia para millones de españoles que pagando su hipoteca a día de hoy. El organismo económico ha avisado de que las familias españolas deben prepararse para lo que ocurrirá en el primer semestre de 2023.

La inflación descontrolada ha llevado al BCE  a revisar al alza los tipos de interés, tras años en niveles realmente bajos. Se trata de una medida pensada para 'enfriar' la economía, al subir el coste de todos los préstamos bancarios. El problema es que esta decisión impactará directamente en el precio de las hipotecas de tipo variable, como ya advierten muchos bancos y expertos.

En este sentido, el Banco de España ha indicado que las familias españolas que pagan actualmente una hipoteca de estas características deben prepararse para un notable incremento en sus cuotas. Se trata de un encarecimiento que afectará de forma general a un gran número de créditos, que se verán revisados a principios del próximo año.

El Banco de España advierte de las subidas de las hipotecas en 2023

Según ha indicado este viernes el director general de Estabilidad Financiera, Regulación y Resolución del Banco de España, Ángel Estrada, es en la primera mitad del año cuando más hipotecas se revisan. "En el primer y segundo semestre del año se produce el grueso de las revisiones hipotecarias", ha indicado Estrada en la presentación del Informe de Estabilidad Financiera

Conjunto de viviendas
El Banco de España recuerda que es en la primera mitad del año cuando más hipotecas se actualicen | Getty Images

Y será precisamente entonces cuando es más que evidente que los bancos trasladarán las subidas de tipos del BCE a los clientes. Esto no significa que hasta ahora no se hayan notado ya los efectos de esta subida, pero no es nada comparable a lo que se viene. "Hasta ahora, la traslación de las subidas de los tipos de interés de mercado al coste medio de su deuda ha sido modesto".

"De cara a los próximos trimestres, se espera la intensificación de esta traslación, que afectará en mayor medida a la capacidad de devolución de las deudas de las familias", asegura el Banco de España, en una nota recogida por El Mundo.

Preocupación por cómo gestionarán los hogares su deuda

A modo de ejemplo, el organismo económico ha señalado que "se espera que un aumento del euríbor a 12 meses de 300 puntos básicos incremente los gastos financieros netos de los hogares por un importe equivalente al 2,3% de su renta.

Todo ello, naturalmente, afectará a los hogares a los que se les actualicen "las condiciones de los préstamos a tipo variable". De hecho, según el Banco de España, la actualización de las hipotecas aumentará "en un 3,9% puntos porcentuales la cantidad de hogares con deuda con carga financiera neta elevada". La cifra, pues, se situará previsiblemente en el 13,8%.

Un hombre contando dinero con la cartera vacía junto a billetes y monedas
Los hogares ya enfrentan serios problemas económicos por la inflación | Getty Images

¿Qué son los hogares con carga financiera elevada?

Para entender mejor qué significa esto, debemos saber que los hogares con una carga financiera elevada son los que llegan a destinar más del 40% de sus ingresos al pago de créditos. Se trata de una situación a la que, según el Banco de España, muchas familias se van a ver condenadas como efecto de las subidas de tipos.

De hecho, actualmente las familias ya notan un cambio de hábitos muy llamativo, consecuencia de la subida de tipos. Según Estrada, los que cuentan con "un colchón de liquidez más holgado" se ven obligados a reducir el impacto de la inflación con un menor ahorro, "sin modificar su gasto en otras partidas". 

En cambio, aquellos las rentas más bajas, con una menor capacidad de liquidez, se ven obligadas a compensar el aumento de los precios "mediante la disminución de su gasto en bienes no energéticos".

Un hombre sacando billetes de euro de su cartera
Las rentas más bajas se han visto obligadas a reducir muchos gastos | Getty Images

La recesión, un riesgo real en España

El Banco de España también se ha pronunciado sobre la posibilidad de que nuestro país entre en una etapa de recesión económica. El organismo constata que "ha aumentado la probabilidad de recesión", no solo en España, sino también en "las principales economías desarrolladas".

A modo de ejemplo, pone el foco en la situación en Estados Unidos (EEUU), que "experimentó sendos retrocesos del PIB en el primer y segundo trimestre de este año". Eso sí, en el caso de la economía norteamericana, "en el tercer trimestre el crecimiento volvió a tasas positivas".

Si centramos la mirada en la Zona Euro, el BdE aprecia una "ralentización de la actividad en el tercer trimestre", que se espera que empeore en el cuarto y último trimestre de 2022. Una situación que, previsiblemente, se contagiará también al primer trimestre del próximo 2023.